[콘콜 Q&A] 메리츠 “홈플러스 회생 결과 관계없이 원리금 회수 안전”

[마이데일리 = 최주연 기자] 메리츠금융지주가 홈플러스 회생절차 재개에도 관련 익스포저(위험 노출액)의 원리금 회수에 문제가 없다는 입장을 밝혔다. 기존 홈플러스 대출에 대한 충당금·준비금은 약 2400억원 수준을 유지하고, 신규 DIP(회생기업에 대한 긴급 운영자금) 대출에는 약 140억원의 충당금·준비금을 추가 적립할 것으로 예상했다.

메리츠증권은 리테일과 자산운용 부문의 성장세를 바탕으로 견조한 실적을 이어갔다. 해외주식 시장점유율(MS)은 무료 수수료 이벤트 종료 이후에도 20% 수준을 유지하고 있으며, 기업금융(IB)에서는 부동산 금융 의존도를 낮추면서 비부동산 금융 기회를 확대한다는 계획이다.

<마이데일리>는 12일 메리츠금융지주 2분기 실적 발표 콘퍼런스콜에서 나온 주요 질문과 답변을 메리츠증권을 중심으로 정리했다.

◇ 홈플러스 회생절차 재개…“원리금 회수 안전성 충분”

Q : 홈플러스 회생절차 재개에 따른 충당금 및 준비금 변동은. DIP 대출은 어떻게 관리하고 있으며 회생이 어려워질 경우 기존 대출 회수 방안은.

A : 메리츠금융은 기존 홈플러스 대출의 충당금 및 준비금이 약 2400억원으로 현재까지 변동이 없다고 밝혔다. 신규 집행된 DIP 대출에 대해서는 약 140억원의 충당금 및 준비금 적립을 예상했다.

회생절차가 최종적으로 실패하는 상황을 전제로 한 구체적인 회수 방안은 현재 검토하지 않고 있다고 설명했다.

다만 기존 대출은 신탁 부동산 담보로, DIP 대출은 MBK와 김병주 회장의 보증으로 보호받고 있다고 강조했다.

메리츠금융은 이에 따라 “회생 결과와 관계없이 원리금 회수 안전성이 충분히 확보돼 있다”는 입장이다.

◇ 메리츠증권, 2분기 순익 2597억…“운용·리테일 성장”

Q : 메리츠증권의 2분기 실적에서 주요 부문별 성과와 변동 요인은.

A : 메리츠증권의 2분기 연결 기준 당기순이익은 2597억원으로 전년 동기 대비 1.4% 증가했다.

기업금융 부문에서는 약 460억원의 대손충당금 적립 영향으로 실적이 감소했지만, 자산운용 부문은 주식 포지션 확대와 ETF 거래 증가 등에 힘입어 우수한 실적을 기록했다.

리테일 부문에서도 고객 기반 확대가 이어졌다. 위탁매매와 자산관리 부문의 합산 순영업수익은 928억원으로 전년 동기 대비 697억원 증가했다.

◇ 해외주식 MS 20%…“무료수수료 종료 후에도 1~2위”

Q : 해외주식 무료 수수료 이벤트 종료 이후 시장점유율과 고객 유입은.

A : 메리츠증권은 해외주식 약정액 기준 MS가 무료 수수료 이벤트 종료 이후에도 20% 수준을 유지하고 있으며, 업계 1~2위권을 확보하고 있다고 밝혔다.

신규 고객 유입도 지속되고 있다. 업계 최저 수준의 수수료와 무료 환전 등 가격 경쟁력이 합리적인 가격을 중시하는 고객층에 효과적으로 전달된 결과라는 설명이다.

무료 수수료 정책이 올해 말 종료된 이후에는 고객의 거래 빈도와 자산 규모, 투자자산 등에 따라 차별화한 가격 플랜을 선보일 계획이다.

◇ PF 규제 강화에도…“비부동산 금융 확대”

Q : 부동산 PF 규제 강화에 따른 자본 부담과 IB 사업 전략은.

A : 메리츠증권은 신규 부동산 금융에 대해서는 강화된 순자본비율(NCR) 위험값을 고려해 선별적으로 투자하겠다고 밝혔다. 지난 6월 신종자본증권을 발행해 추가적인 자본 여력도 확보했다.

동시에 부동산 금융 외에 반도체 설비와 데이터센터 등 AI 관련 투자 수요를 중심으로 새로운 금융 기회를 발굴할 계획이다.

부동산 금융에서도 총액 인수와 셀다운(인수한 대출·채권 등을 다른 금융기관이나 투자자에게 다시 매각하는 것)을 통해 북(보유·관리 자산) 회전율을 높여 자본 효율성을 관리한다는 방침이다.