‘조선미녀’ 구다이글로벌, 코스피 상장예비심사 청구…IPO 본격화

[마이데일리 = 방금숙 기자] ‘조선미녀’, ‘스킨1004’ 등 글로벌 K-뷰티 돌풍을 이끈 브랜드 운영사 구다이글로벌이 유가증권시장(코스피) 상장 절차에 본격 착수했다. 기업가치만 최대 10조원에 달하는 공모주 시장의 초대형 대어로 꼽힌다.

13일 투자은행(IB) 업계와 한국거래소에 따르면 구다이글로벌은 이날 한국거래소 유가증권시장본부에 코스피 상장을 위한 상장예비심사 신청서를 제출했다. 심사 과정이 순조롭게 진행될 경우 내년 상반기 코스피 입성이 유력하다.

공모 주식 수는 2802만5740주로, 전체 상장예정주식수(1억1677만3761주)의 24.0%에 해당한다. 대표 주관사는 미래에셋증권이며, NH투자증권, 씨티그룹글로벌마켓증권, 모간스탠리인터내셔날증권회사가 공동 주관사를 맡았다.

구다이글로벌은 2016년 12월 설립된 화장품 제조·유통 기업으로, 천주혁·구창근 공동대표 체제로 운영되고 있다. 천주혁 대표 외 6인이 지분 80.54%를 보유하고 있다.

2019년 자체 브랜드 ‘조선미녀’로 출발한 구다이글로벌은 북미 틱톡 등 소셜미디어(SNS)와 아마존에서 선풍적인 인기를 끌며 시장에 안착했다.

이후 적극적인 인수합병(M&A)을 통해 외형을 키웠다. ‘스킨1004’ 운영사 크레이버코퍼레이션을 비롯해 ‘라운드랩’의 서린컴퍼니, 티르티르, 스킨푸드 등을 잇달아 사들이며 유망 인디 브랜드들을 한 지붕 아래 모았다.

올해 2월에는 미국 현지 유통 전문기업 한성USA를 인수(구다이글로벌USA)하고 4월 일본 법인을 세우며 글로벌 직배송 및 현지 유통망까지 완비했다.

인수한 브랜드의 실적이 연결 편입되면서 외형과 수익성 모두 가파르게 성장했다. 구다이글로벌의 지난해 연결 기준 매출은 1조4718억원, 영업이익은 2734억원이다. 전년과 비교해 매출과 영업이익은 각각 294%, 98% 늘었다. 순이익은 2337억원을 기록했다.

구다이글로벌은 지난해 8월 전환사채(CB) 발행 방식으로 8000억원 규모의 프리IPO(상장 전 지분투자)를 유치하면서 4조4000억원의 기업가치를 인정받았다. 이번 상장에서는 8조~10조 안팎의 기업가치가 거론되고 있다.

거래소 심사에서는 지배구조 투명성과 실적 지속가능성 등이 핵심 쟁점이 될 전망이다. 구다이글로벌은 핵심 종속회사인 크레이버코퍼레이션의 일본 증시 별도 상장을 먼저 추진하다가, 모회사가 유가증권시장 상장에 나서면서 중복상장(쪼개기 상장) 논란이 불거지자 일본 상장 계획을 중단했다.

이후 중간지주사 격인 티엠뷰티 지분을 77.81%까지 사들이며 재무적투자자(FI) 지분을 정리하는 등 지배구조 투명성을 높이고 있는 것으로 알려졌다. 지난 6월에는 구창근 전 CJ올리브영 대표를 공동대표로 영입해 전문 경영인 체제를 구축했다.

구다이글로벌 관계자는 “인수한 브랜드의 고유한 정체성과 제품 경쟁력을 유지하면서 그룹 차원의 글로벌 유통·마케팅 인프라를 활용해 해외 시장 진출을 지원하고 있다”며 “브랜드 발굴부터 인수, 육성, 글로벌 유통까지 이어지는 ‘K뷰티 밸류체인’을 고도화해 나갈 방침”이라고 밝혔다.